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1．1數(shù)據(jù)獲取選取我國31個省、市、自治區(qū)作為因子分析的觀測樣本，用S1～S31表示，其中河北省用S2表示，15個量化指標的數(shù)據(jù)來源于2011年《中國畜牧業(yè)年鑒》。
1．2過程及結果
1．2．1將原始數(shù)據(jù)用SPSS17．0軟件進行因子分析，見表1。由表1可見，KMO值大于0．5，Bartlett球度檢驗的卡方統(tǒng)計值為1026．281，相伴概率小于顯著性水平0．01，表明各變量間信息重疊度較高，可以采用因子分析法來進行評價。
1．2．2計算因子的特征值和方差貢獻率見表2。由表2可知，前4個因子的累積方差貢獻率達93．657%，涵蓋了指標數(shù)據(jù)中的絕大部分信息，故選取4個主因子。
1．2．3采用主成分分析法計算因子載荷矩陣提取因子旋轉后的因子載荷矩陣，見表3。由表3可知，F(xiàn)1在(X12)、(X3)、(X7)、(X8)、(X15)上有較大載荷，因此將其命名為羊和奶牛生產(chǎn)能力因子;F2在(X13)、(X4)、(X14)、(X9)上有較大載荷，將其命名為家禽生產(chǎn)能力因子;F3在(X5)、(X1)、(X10)上有較大載荷，將其命名為豬生產(chǎn)能力因子;F4在(X6)、(X2)、(X11)上有較大載荷，命名為肉牛生產(chǎn)能力因子。分別計算各主因子F1～F4的得分FAC1～FAC4，并以各主因子的方差貢獻比重為權重進行線性加權和計算綜合得分。其計算公式為:F=(33．646×FAC1+26．192×FAC2+20．952×FAC3+12．867×FAC4)/93．657。其中F為綜合得分，結果見表4。
2分析與討論
河北省(S2)畜牧業(yè)發(fā)展狀況中羊和奶牛生產(chǎn)能力的權重最大，貢獻率達到33．646%;家禽生產(chǎn)能力次之，達到26．192%;豬生產(chǎn)能力再次之，達到20．952%;肉牛生產(chǎn)能力貢獻率最低，為12．867%。從羊和奶牛生產(chǎn)能力因子看，河北省位于我國前列，表明河北省在羊和奶牛生產(chǎn)方面具有很強的能力。特別是奶牛被列為區(qū)域優(yōu)勢產(chǎn)品后，奶牛產(chǎn)業(yè)成為河北省畜牧業(yè)中發(fā)展最快的產(chǎn)業(yè);但與排名前2位的地區(qū)相比仍存在很大的差距。從家禽生產(chǎn)能力因子看，河北省同樣位于前列，表明河北省在家禽生產(chǎn)方面也具有很強的能力，但同排名第1位的地區(qū)存在很大差距。河北省應在重點打造蛋種雞產(chǎn)業(yè)的同時，著力培育更多的家禽類企業(yè)，提升河北省的家禽類生產(chǎn)能力。
從豬生產(chǎn)能力因子看，河北省處于中下游水平，且低于平均水平，與排名前5位的地區(qū)有很大的差距。今后河北省應引導農戶發(fā)展適度規(guī)模養(yǎng)殖，擴大優(yōu)質種豬改良范圍，實行“全進全出”生產(chǎn)模式，在糧食主產(chǎn)區(qū)加快建設優(yōu)質瘦肉型豬生產(chǎn)基地，以大幅提升河北省豬生產(chǎn)能力。
1．研究樣本選擇本文選取2011—2012年在深滬兩市連續(xù)兩年披露研究所需數(shù)據(jù)的電子信息企業(yè)作為研究樣本，在剔除被ST、PT和數(shù)據(jù)披露不完整的上市公司后，選擇38家電子信息企業(yè)作為研究樣本。
2．研究變量選取①變量設計原則。為科學、全面和準確地評價電子信息企業(yè)競爭力需要建立一套評價指標體系。在構建評價指標體系時應遵循下列原則。a.重要性原則。電子信息企業(yè)競爭力受多方面、多因素的影響，有許多指標可以從不同的方面反映電子信息企業(yè)的競爭力，但我們選擇的指標不可能面面俱到，只能選擇其中的一些重要指標，而對一些非重要的次要指標予以忽略。b.系統(tǒng)性原則。電子信息企業(yè)競爭力是一個有機系統(tǒng)，要求任何一個企業(yè)的運營能力、盈利能力、償債能力、發(fā)展能力、技術創(chuàng)新能力都保持良好狀態(tài)，因此反映企業(yè)競爭力的各個指標之間應保持有機聯(lián)系，只有這樣才能綜合反映企業(yè)競爭力的整體、內在、本質的特征。c.目的性原則。所建立的指標體系需要反映企業(yè)競爭力的整體狀況，并通過企業(yè)指標體系分析發(fā)現(xiàn)企業(yè)競爭力強弱的原因，找出提升企業(yè)競爭力的對策及措施，以增強企業(yè)的整體實力。d.可比性原則。評價電子信息企業(yè)競爭力的指標在統(tǒng)計口徑上要一致，提供的信息應相互可比。e.可操作性原則。在能夠反映電子信息企業(yè)競爭力基本內涵的前提下，盡可能選取數(shù)量較少的評價指標。同時也要做到指標含義明確，計算依據(jù)資料在企業(yè)比較很容易獲取，具備一定的現(xiàn)實統(tǒng)計和核算基礎，便于資料的收集、整理和分析。②變量設計及經(jīng)濟釋義。根據(jù)電子信息產(chǎn)業(yè)具有資金密集、研發(fā)投入大、產(chǎn)品技術含量高等特點和上述變量設計原則，本文從成長能力、盈利能力、技術創(chuàng)新能力、償債能力和營運能力五個方面，選取11個變量評價電子信息企業(yè)競爭力。變量及其經(jīng)濟釋義如表1所示。
3．研究數(shù)據(jù)來源研究樣本數(shù)據(jù)來源于兩個方面：一是上證所和深證所網(wǎng)站公布的公司各年財務報表；二是各相關財經(jīng)網(wǎng)站：上市公司資訊網(wǎng)、巨潮資訊網(wǎng)等。
二、實證結果及分析
在樣本企業(yè)以及指標體系選定的基礎上，運用因子分析方法對樣本企業(yè)的競爭力狀況進行分析評價。因子分析方法是用較少個數(shù)的公共因子和特定因子來表達原觀測的每個變量，以達到降維的目的。使用因子分析方法需要進行以下幾個步驟。1．因子分析適合性檢驗因子分析法運用的前提是原始變量之間具有較強的相關性，實際上就是證明原始變量之間存在共同成分，可以再提取公共因子。現(xiàn)根據(jù)樣本公司的變量資料運用KMO和Bartlett檢驗證明變量資料是否適合作因子分析，KMO和Bartlett檢驗結果如表2所示。KMO統(tǒng)計量的取值在0到1之間，其值越接近1，變量之間的相關性越強，所選變量就越適合做因子分析。所選樣本在0.5<KMO<1的區(qū)間內，說明適合做因子分析。
2．提取因子因子分析的關鍵就是根據(jù)樣本數(shù)據(jù)求得因子載荷矩陣，求解的方法有多種，但比較普遍使用的是主成分分析法。因子個數(shù)確定通常使用兩種方法：一是通過因子的累計方差貢獻率確定的因子數(shù)，如表3所示；二是通過系統(tǒng)繪制碎石圖來確定因子個數(shù)，如圖1所示。從表3可以看出，特征根大于l的公共因子有4個，說明這4個公共因子可以載荷所選11個變量，同時這4個因子的累積方差貢獻率為82.506%，說明這4個因子可以解釋原有變量總方差的82.506%，因子分析結果比較理想。在圖1中，縱坐標顯示出特征值，橫坐標表示因子個數(shù)。從圖中可以看出：第1個因子特征值很高，對解釋所選變量的貢獻度最大，第2、3個因子的貢獻度次之；第4個因子之后的其他因子特征根都比較小，對解釋原有變量的貢獻度也小。因此，提取的4個因子足以從整體上反映樣本企業(yè)競爭力評價指標體系。含有4個公共因子的競爭力的初步評價模型可以表示為：F＝31.626%/82.506%F1+24.927%/82.506%F2+14.183%/82.506%F3+11.77%/82.506%F4注：F為企業(yè)競爭力綜合評價指數(shù)
3．旋轉成分矩陣
為了使各個公因子之間反映的信息更加清晰獨立，可以使用方差最大法對因子載荷矩陣實施正交化旋轉。通過正交化旋轉，可以使所提取因子具有可命名解釋性。因子載荷矩陣正交化處理后的結果如表4所示。從表4可以看出，經(jīng)過正交化處理之后的數(shù)據(jù)可以較為清晰地反映出每一個公因子所代表的實際經(jīng)濟意義。第1個公因子在凈資產(chǎn)增長率和銷售收入增長率方面有較大的載荷，它反映了電子信息企業(yè)的發(fā)展能力，即用來衡量公司未來資本壯大與規(guī)模擴張的能力。第2個公因子在流動比率和速動比率方面有較大因子載荷，這兩個方面主要衡量樣本企業(yè)的短期償債能力。只有具備了較強的短期償債能力的公司才能抵御面臨的財務風險。第3個公因子在存貨周轉率和總資產(chǎn)周轉率方面有較大的載荷。由于電子信息企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模大、存貨較多，因此，這兩個指標對其競爭力的形成有較大影響。第4個公因子在研發(fā)技術人員比例和研發(fā)密度方面有較大的載荷，這兩個指標反映電子信息企業(yè)在科技和人才方面投入的情況，這是保持企業(yè)競爭優(yōu)勢的源泉。
4．因子矩陣分析表在公共因子確定以后，就可以計算各因子的得分情況。通常利用正交化旋轉后的載荷來計算各個因子得分，公共因子得分系數(shù)情況如表5所示。
5．樣本公司企業(yè)競爭力得分及分析在前述分析的基礎上，對樣本公司2011年、2012年的各因子得分取平均值，就可以計算得出樣本公司競爭力得分狀況，由于篇幅關系，此處僅列示綜合得分前3名和后3名的公司，如表6所示。由于競爭力與得分呈正相關關系，因此得分高的公司競爭力好于得分低的公司，而且分值越高，競爭力越強。其一，從總體上看，38家樣本企業(yè)的發(fā)展能力和償債能力得分都偏低，特別是償債能力得分均為負數(shù)，營運能力和技術創(chuàng)新能力得分都為正數(shù)，說明在發(fā)展能力和償債能力差異不大的情況下，營運能力和技術創(chuàng)新能力就成為了電子信息企業(yè)競爭力高低的主要影響因子。電子信息企業(yè)上市公司發(fā)展能力和償債能力差的主要原因可能有兩方面，一是因為電子信息產(chǎn)品國內國際市場競爭激烈，而我國電子信息產(chǎn)業(yè)起步較晚，與發(fā)達國家電子產(chǎn)品相比較，我國許多電子產(chǎn)品的國際競爭力較弱，國外電子產(chǎn)品大量進入我國市場，必然在一定程度上影響我國電子信息企業(yè)的發(fā)展；二是電子信息產(chǎn)業(yè)具有投資大的特點，新產(chǎn)品生產(chǎn)線和生產(chǎn)經(jīng)營活動的資金更多地依賴銀行貸款，在銀行貸款額度大、發(fā)展能力受制約、存貨增多、盈利空間不斷縮小等多種因素的綜合影響下，導致了電子信息企業(yè)償債能力差。需要指出的是，提升我國電子信息企業(yè)的國際競爭力，必須兼顧所有影響競爭力的因子，做到協(xié)調發(fā)展，當前和今后一個時期電子信息企業(yè)應特別重視改善發(fā)展能力和償債能力。其二，從綜合得分排名前幾名來看，綜合得分前3名的公司是華映科技、紫光股份、廈門信達，他們主要得益于良好的營運能力和技術創(chuàng)新能力。從發(fā)展能力來看，除了廈門信達的發(fā)展能力排名靠前外，華映科技、紫光股份發(fā)展能力欠佳。這3家公司償債能力名列38家公司的后3位。因此，這3家公司應通過發(fā)展能力和融資模式上的調整和重視資金運用效率來進一步提升競爭能力。其三，從綜合得分排名后幾名來看，華鑫股份、綜藝股份、大連控股表現(xiàn)出較差的競爭力，雖然華鑫股份、綜藝股份的發(fā)展能力和償債能力、大連控股的償債能力與其他企業(yè)相比較表現(xiàn)不錯，但營運能力和技術創(chuàng)新能力表現(xiàn)較差。因此，加大研究投入、完善內部經(jīng)營管理機制、增強市場拓展能力和存貨變現(xiàn)能力是這些企業(yè)提升競爭力的關鍵。
三、結論
關鍵詞生態(tài)經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展限制因子安徽省
安徽作為華東六省市之一，是臨江近海的內陸省份，其氣候適宜、降雨充沛，地形多樣、土壤肥沃，自然資源、社會資源優(yōu)質豐富，緊靠以上海為中心的長江三角洲經(jīng)濟區(qū)，具有獨特的區(qū)位優(yōu)勢。生態(tài)省建設幾年以來，安徽省經(jīng)濟、社會和生態(tài)環(huán)境在總體上是比較協(xié)調的。經(jīng)研究分析，安徽生態(tài)經(jīng)濟建設幾年來發(fā)展態(tài)勢良好，受個別年份影響（1997年亞洲金融風暴、1998年長江流域特大洪澇災害），呈現(xiàn)出輕微波動，但在總體上是可持續(xù)發(fā)展的。
根據(jù)《安徽省21世紀議程行動計劃》和《安徽省國民經(jīng)濟和社會發(fā)展"十五"計劃及2010年遠景規(guī)劃》所確定的經(jīng)濟發(fā)展目標，2005年國內生產(chǎn)總值達到4600億元（按2000年價格計算），年均遞增8.5%左右；2010年，全省國內生產(chǎn)總值在1995年基礎上實現(xiàn)翻兩番，年均增長11.5%，人均國內生產(chǎn)總值趕超全國平均水平，綜合省力跨入全國先進行列。經(jīng)分析，要在經(jīng)濟穩(wěn)定、快速、健康發(fā)展的基礎上，實現(xiàn)更高層次的可持續(xù)發(fā)展，必須注意辯識各類限制因子。
1自然資源限制因子
安徽耕地資源數(shù)量有限，全省人均耕地面積呈現(xiàn)大幅度的下降趨勢，已由1990年的0.077hm2[1]下降到2003年的0.064hm2[2]，低于中國最低人均耕地警戒線0.067hm2的水平[3]。加之工業(yè)"三廢"污染和農用化學物的濫用，耕地的質量也不容樂觀。
受人類經(jīng)濟活動的影響，天然植被破壞嚴重，森林覆蓋率也低于一些省份，森林總量尚豐富，但人均擁有量僅相當于全國的一半，南多北少；安徽礦產(chǎn)資源蘊藏量豐富，但人均礦產(chǎn)資源偏低；全省水資源總量高，但由于人口密度大，耕地利用率高，平均每人和每畝耕地占有的徑流量反而低于全國平均水平。水資源分布不平衡，與人口和耕地的分布很不相應。
伴隨安徽經(jīng)濟的迅速發(fā)展，必須高度重視解決經(jīng)濟發(fā)展與自然資源日益尖銳的矛盾。
2環(huán)境限制因子
安徽總體環(huán)境質量比2000年有所好轉，但情形不容樂觀，表1和表2給出了幾項對比。目前主要的環(huán)境問題是地表水有機污染嚴重，且呈現(xiàn)蔓延趨勢；城市環(huán)境問題比較突出，城市環(huán)境基礎設施薄弱，環(huán)境綜合整治有待進一步加強；結構性污染仍然嚴重，工業(yè)污染源達標排放是低水平的，污染物排放總量仍很大；農村環(huán)境保護工作十分薄弱。局部地區(qū)生態(tài)破壞與農村環(huán)境污染呈加重趨勢，水土流失未能得到有效遏制，生態(tài)環(huán)境保護工作亟待加強；環(huán)保機構和能力與繁重的任務不相適應，部分市、縣還沒有成立環(huán)保機構；環(huán)境保護基礎工作和能力建設須進一步加強。
表1安徽省2003年與2000年廢水及主要污染物排放狀況對比
Table1TheComparisonofDischargeofWasteWaterandMainPollutionsinAnhuiin2003and2000
資料來源：2000年、2003年《安徽省環(huán)境狀況公報》。
表2安徽省2003年與2000年廢氣及污染物排放狀況對比
Table2TheComparisonofDischargeofWasteGasandPollutionsinAnhuiin2003and2000
資料來源：2000年、2003年《安徽省環(huán)境狀況公報》。
伴隨著安徽工業(yè)和人民生活的高速發(fā)展，工業(yè)廢氣、SO2和生活COD等環(huán)境污染物的排放量也將迅速增長。
與經(jīng)濟和社會目標相適應，2005年和2010年安徽省的環(huán)境質量應比目前有較大改善：
(1)2005年環(huán)境質量目標
全省主要水域水環(huán)境質量有所改善，長江干流水質保持Ⅲ類水質標準，淮河流域按水環(huán)境功能區(qū)達標，巢湖水體和主要支流水質明顯改善，高錳酸鹽指數(shù)達到和接近地表水Ⅲ類標準，水質惡化趨勢得到控制。
工業(yè)廢水處理率達到80%；城市污水處理率達到20%，城市污水再生利用率達到處理量的10%。工業(yè)固體廢物綜合利用率達45%；主要有害廢物的無害化處理率達到10%。城市垃圾回收和綜合利用率達到40%以上。使我省主要城市的大氣環(huán)境質量有所改善，機動車輛排放有害氣體總量基本保持在"九五"期末的水平。對污染負荷占65%以上的重點污染源實施在線監(jiān)控。
(2)2010年環(huán)境質量目標
力爭全省飲用水源水質全部達標。城市污水處理率達到40%，城市污水再生利用率達到30%。城市要建立符合環(huán)境要求的生活垃圾填埋或焚燒廠，使生活垃圾得到安全處置。初步實現(xiàn)全省生態(tài)環(huán)境良性循環(huán)，城鄉(xiāng)環(huán)境清潔、優(yōu)美、安靜，經(jīng)濟、社會與環(huán)境協(xié)調發(fā)展。
按2003年安徽省環(huán)保投入占GDP0.1462%的比例投資，要達到2005年和2010年的環(huán)境目標，有較大的資金缺口。為此，必須從現(xiàn)在起提高全省環(huán)保投入占GDP比例，加強環(huán)境治理力度。否則，將花費更大的財力、物力，甚至會導致經(jīng)濟的衰退。
3經(jīng)濟限制因子
經(jīng)濟是可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略實現(xiàn)的一個重要手段，為可持續(xù)發(fā)展提供物質上的保證。經(jīng)濟發(fā)達可以為科研單位提供充足的資金，用于科技的發(fā)展，為資源環(huán)境的合理利用提供技術支持。經(jīng)濟發(fā)展落后說明人民的生活水平低下，生產(chǎn)方式落后對環(huán)境資源的粗放型依賴也就越大，對資源環(huán)境的破壞就越大，會進一步影響經(jīng)濟的發(fā)展，生活水平的提高，從而形成惡性循環(huán)。
與全國的其它省份相比，無論是國內生產(chǎn)總值還是財政收入都處于全國的下游水平，2004年安徽的GDP占全國的5.9%，如果按經(jīng)濟密度算還會更低，財政收入占5.8%，綜合經(jīng)濟實力不強制約了安徽各項事業(yè)的發(fā)展，特別是高新技術產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。
2001~2003年，安徽GDP三年年均增長僅為8.91%，低于"九五"期間平均水平1.5個百分點；二產(chǎn)占GDP比重也不高；萬元GDP能耗居高不下。全省每年因自然災害、地質災害、污染事故造成的損失占當年GDP比重已超過10%[4]。
第三產(chǎn)業(yè)存在諸多問題也制約了經(jīng)濟發(fā)展。總量不足，比重過低；社會化程度較低，部分行業(yè)的市場準入限制多；部分行業(yè)缺乏自我發(fā)展活力，仍是"大而全"、"小而全"，機關、企事業(yè)單位、高等院校等后勤服務社會化改革慢；對外開放程度不高，競爭力弱，外商投資第三產(chǎn)業(yè)僅占總投資的2.3%[5]。城鎮(zhèn)化水平低、農村人口比重高，是第三產(chǎn)業(yè)發(fā)展的另一個重要制約因素。
要實現(xiàn)全面的持續(xù)發(fā)展，就要保證安徽經(jīng)濟的高速發(fā)展，必須更加重視解決經(jīng)濟發(fā)展的各項矛盾。
4社會限制因子
(1)義務教育還需要進一步鞏固和加強，高中階段教育的"瓶頸"制約尚未解除，高等教育仍要規(guī)模擴張和質量提升，職業(yè)教育和成人教育還需加快發(fā)展，教育服務于經(jīng)濟社會發(fā)展的能力需要進一步提高。
(2)公共衛(wèi)生建設和應急機制還不夠完善，重大傳染病防治工作還比較薄弱，農村衛(wèi)生發(fā)展嚴重滯后，衛(wèi)生人才缺乏，執(zhí)法監(jiān)督不力，城鄉(xiāng)群眾看病難、看病貴的問題還未切實解決。
(3)農村和貧困地區(qū)的基礎教育、基本衛(wèi)生醫(yī)療和公共文體設施的條件十分落后和缺乏，形成了城鄉(xiāng)和區(qū)域社會發(fā)展極不平衡的格局。
(4)社會事業(yè)管理體制、運行機制的改革滯后于經(jīng)濟體制的改革，抑制了社會發(fā)展本身的活力和動力，非公共服務領域社會事業(yè)改革緩慢，文化、旅游等社會發(fā)展領域產(chǎn)業(yè)化進程不快，發(fā)展環(huán)境還需優(yōu)化，創(chuàng)新手段缺乏。
(5)就業(yè)形勢十分嚴峻
安徽勞動力資源豐富。由于第三次生育高峰時期出生的人口逐步進入勞動年齡，勞動力資源再次進入高峰期。現(xiàn)有三股壓力促進城鎮(zhèn)失業(yè)人數(shù)上升，城鎮(zhèn)就業(yè)壓力增大。一是隨著近幾年國企改革、改組、改造和經(jīng)濟結構調整，大量下崗失業(yè)人員走向社會；二是近幾年擴招的大學生將陸續(xù)畢業(yè)，面臨就業(yè)；三是大量農村剩余勞動力向城鎮(zhèn)轉移，走出農村、走向城市尋找工作機會。另一原因是，近年來就業(yè)彈性一直下降，就業(yè)彈性系數(shù)由"八五"期間的0.19下降到"九五"期間的0.14[5]，新增就業(yè)崗位遠遠不夠滿足新增勞動力和下崗就業(yè)的需要。安徽省情決定著勞動供大于求的局面不會在短期內有根本的改變，結構調整與就業(yè)難的壓力將長期存在。
以上各項制約了社會發(fā)展，從而影響安徽的經(jīng)濟和人民生活水平的提高，最終影響著安徽的可持續(xù)發(fā)展。
通過辯識，上述四類限制因子制約著安徽發(fā)展，極大地阻礙了全省生態(tài)經(jīng)濟的建設與發(fā)展，最終勢必影響安徽的可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略，我們應加以重視。
參考文獻
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關鍵詞：資源型城市產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略制定
一、資源型城市及其產(chǎn)業(yè)發(fā)展
資源型城市的含義在理論界尚未形成統(tǒng)一的認識，有人認為，資源型城市是為國家經(jīng)濟建設和人民生活提供能源、原材料等物質基礎的基礎性工業(yè)城市；有人認為，資源型城市是因自然資源的開采而興起且資源型產(chǎn)業(yè)在工業(yè)產(chǎn)值中占有較大比重的城市等。但一般意義基本相同，都是指主要依靠當?shù)氐V產(chǎn)資源的開發(fā)、加工為主導而興起的城市。我國的資源型城市是在工業(yè)化進程中逐步形成，據(jù)國家發(fā)展與改革委員會研究報告顯示，我國現(xiàn)有資源型城市118座，土地總面積96萬km2，涉及總人口1.54億人。資源型城市在國民經(jīng)濟發(fā)展中起著供應能源和原材料的重要角色，全國的煤炭、石油、鋼材、金屬等許多工業(yè)發(fā)展基礎條件大都由資源型城市供應。
我國資源型城市的形成及其產(chǎn)業(yè)發(fā)展途徑一般有兩種，一種是礦產(chǎn)資源的開發(fā)而形成城市，即礦產(chǎn)資源的開發(fā)促進了城市化進程，產(chǎn)生許多資源型產(chǎn)業(yè)。例如平頂山、銅川、大慶、克拉瑪依、攀枝花等。另一類是城市化帶動礦產(chǎn)資源的開發(fā)，即隨著城市化進程，為了發(fā)展城市經(jīng)濟主動大力開發(fā)城市周邊地區(qū)礦產(chǎn)資源，發(fā)展許多資源型產(chǎn)業(yè)。例如徐州、邯鄲、鄂爾多斯等。這些資源型城市利用當?shù)氐馁Y源優(yōu)勢發(fā)展重工業(yè)取得了較高的經(jīng)濟效益，但發(fā)展到現(xiàn)階段已經(jīng)出現(xiàn)了許多問題，地方政府常常面臨兩難選擇。尤其從118座資源型城市的分布看，大部分都集中在經(jīng)濟欠發(fā)達的中西部地區(qū)，東部沿海地區(qū)只有19座，如表1所示，其產(chǎn)業(yè)發(fā)展后勁不足，難于形成新的經(jīng)濟增長極。因此，研究資源型地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略問題對區(qū)域經(jīng)濟協(xié)調發(fā)展具有重要意義。
表1資源型城市地區(qū)分布情況統(tǒng)計表
區(qū)域特大城市大城市中等城市小城市合計
東部沿海地區(qū)2031419
東北老工業(yè)地區(qū)02121933
中部地區(qū)0282333
西部地區(qū)0123033
合計252586118
資料來源：根據(jù)《2005年中國城市統(tǒng)計年鑒》整理獲得
二、資源型城市的產(chǎn)業(yè)發(fā)展依賴于政府引導性發(fā)展戰(zhàn)略
計劃經(jīng)濟時期，資源型城市的產(chǎn)業(yè)發(fā)展，從發(fā)展戰(zhàn)略到企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營，基本都屬于政府管轄范圍之內。但隨著市場經(jīng)濟的發(fā)展，尤其西方新公共管理運動的興起后，對我國政府職能轉型產(chǎn)生了積極影響，政府對市場干預行為大量減少。然而，目前許多資源型城市政府不知如何發(fā)揮自身的作用。面對日益復雜的產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境，政府有時無從下手。筆者認為，鑒于資源型地區(qū)實際情況，其產(chǎn)業(yè)發(fā)展還必須長期依賴于政府產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，政府應通過制定引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略發(fā)揮其作用。原因可以從以下兩個方面分析：
（一）“市場失靈”是產(chǎn)業(yè)發(fā)展依賴于政府的理論基礎
由于受西方自由主義和新自由主義經(jīng)濟思想的影響，西方普遍認為政府應充當“守夜人”角色，市場無需政府任何干預。英國經(jīng)濟學家亞當•斯密在《國富論》中最早提出了“看不見的手”這一比喻，意思就是追求自身利益的“經(jīng)濟人”在市場中活動，不自覺地受經(jīng)濟規(guī)律的支配，在追求自身利益最大化的同時實現(xiàn)了社會利益的最大化。因此，無需政府的任何干預，完備的市場機制就能夠自動調節(jié)供求，實現(xiàn)資源配置的帕累托最優(yōu)。但是，人們也逐漸認識到，市場機制自動實現(xiàn)最優(yōu)資源配置，需要具備嚴格的假定條件，這在現(xiàn)實經(jīng)濟生活中是不具備的，因為市場機制存在著自身無法克服的缺陷，即“市場失靈”的存在，例如，市場無法有效地提供公共物品、無法使經(jīng)濟生活中普遍存在的外部性內在化、無法自我克制以避免壟斷、無法有效地解決宏觀經(jīng)濟波動問題等。2001年諾貝爾經(jīng)濟學獎得主斯蒂格利茨教授認為“由于存在信息的不完備和市場的不完全，市場在資源配置中并不永遠都是高效率的，并且可能造成社會分配的不公平，從而破壞社會凝聚力。因此，政府對市場的干預是必要的。在現(xiàn)代市場經(jīng)濟條件下，政府對經(jīng)濟的干預能夠解決市場經(jīng)濟自身的局限性和缺陷，從而更有效、更充分地發(fā)揮市場在資源配置中的基礎作用，更好地實現(xiàn)經(jīng)濟與社會協(xié)調發(fā)展的目標”。[1]資源型城市的產(chǎn)業(yè)發(fā)展也不例外，政府可以通過引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，使資源配置達到最高效率。
（二）產(chǎn)業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀決定了政府實施引導性戰(zhàn)略的必要性
隨著我國的工業(yè)化，資源型城市紛紛興起了重工業(yè)發(fā)展的熱潮，逐步形成了金屬冶煉、煤炭開采、鋼材加工等資源型產(chǎn)業(yè)。然而發(fā)展到目前，由于受資源型產(chǎn)業(yè)的自身特點，如資源高度依賴性、產(chǎn)業(yè)發(fā)展周期性、資本密集性、技術創(chuàng)新等因素的制約，我國絕大部分資源型城市產(chǎn)業(yè)發(fā)展中面臨著許多問題。
首先是產(chǎn)業(yè)結構單一、層次低下，結構調整難度較大。資源型城市受計劃經(jīng)濟的因素較多，加上盲目追求數(shù)量上的擴張導致其產(chǎn)業(yè)一直停留在礦產(chǎn)資源的粗放式開采及初步簡單加工上。在我國118座資源型城市中，煤炭城市占53%；森工城市占18%；有色冶金城市占10%；石油城市占8%；黑色冶金城市占7%；其他城市占4%。[2]大多資源型城市的第二產(chǎn)業(yè)占GDP比重過大，第三產(chǎn)業(yè)的發(fā)展一直偏慢。2004年包頭市第二產(chǎn)業(yè)占GDP的比重為58.49%、鞍山市63.3%、大慶市88.15%、鶴崗市62.75%、克拉瑪依市87.49%等，都是典型面臨產(chǎn)業(yè)結構調整問題的資源型城市。其次是產(chǎn)業(yè)發(fā)展的高耗能、高污染，生產(chǎn)產(chǎn)品的技術含量低、附加值不高所帶來的發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟，實施清潔生產(chǎn)的壓力很大。面對資源型城市的資源浪費及環(huán)境污染問題，中央近幾年一直提倡發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟，走清潔生產(chǎn)道路。然而由于資源型產(chǎn)業(yè)的自身特點和城市基礎設施的限制，發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟的成本巨大，導致許多企業(yè)利潤下降而不愿意進一步投資，地方政府面臨著兩難選擇。最后，礦產(chǎn)資源的不可再生性及過度開發(fā)而產(chǎn)生的資源枯竭，嚴重影響資源型城市可持續(xù)發(fā)展。改革開放初期，許多資源型城市為了追求暫時的經(jīng)濟增長，盲目開發(fā)礦產(chǎn)資源，資源利用效率較低，面臨資源枯竭而帶來的許多社會問題。據(jù)統(tǒng)計，我國20世紀中期建設的國有礦山，有2/3已進入“老年期”，400座礦山即將閉坑，300萬下崗職工、1000萬職工家屬的生活受到影響。[3]上述三方面的問題不僅阻礙了經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展，而且影響了社會的和諧發(fā)展。為了擺脫這些問題，資源型城市市場經(jīng)濟體制還沒完善的情況下，政府的產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略顯得尤為重要，只有政府才有能力通過引導性戰(zhàn)略改變上述現(xiàn)狀。三、制定政府引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的建議
區(qū)域經(jīng)濟的穩(wěn)定發(fā)展要以產(chǎn)業(yè)的及時更替為基礎，產(chǎn)業(yè)的更替需要戰(zhàn)略的長期引導。在產(chǎn)業(yè)發(fā)展的生命周期中，市場起著基礎性作用，政府起引導性作用才能順利更新產(chǎn)業(yè)。資源型產(chǎn)業(yè)對自然資源的依賴大，更是需要政府提前從戰(zhàn)略高度規(guī)劃好本地區(qū)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展。制定引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的目標與以往不同，不是為了簡單追求經(jīng)濟總量的增大，而是為了協(xié)調發(fā)展，即經(jīng)濟、社會、環(huán)境、資源的協(xié)調和區(qū)域之間的協(xié)調。引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定應從地區(qū)資源情況出發(fā)，在國家和地方產(chǎn)業(yè)政策的指導下，根據(jù)國內外市場和產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)律制定。
資源型城市因充分利用有限的自然資源實現(xiàn)協(xié)調發(fā)展，與非資源型城市有很大差別，其產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定必須遵循一定的規(guī)律。筆者認為，科學合理地制定資源型城市政府引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略至少包括現(xiàn)有資源和產(chǎn)業(yè)的確定、產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境的分析、國內外市場趨勢預測、產(chǎn)業(yè)與發(fā)展目標的定位、確定政府引導性戰(zhàn)略、調整戰(zhàn)略等基本環(huán)節(jié)，如下圖所示：
（一）政府應調查分析當?shù)丶爸苓叺貐^(qū)擁有的礦產(chǎn)資源和發(fā)展中的產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀
資源型產(chǎn)業(yè)的發(fā)展要以當?shù)丶爸苓叺貐^(qū)資源為加工對象，因此，只有地方政府準確把握好當?shù)睾椭苓叺貐^(qū)的資源情況才能進行下一步的分析。這里的資源主要是指礦產(chǎn)資源，泛指由地質作用形成于地殼中以氣態(tài)、液態(tài)和固態(tài)形式存在，具有重要經(jīng)濟價值的自然資源。它包括石油、天然氣、煤炭等能源礦產(chǎn)，鐵、錳、鉻等黑色金屬礦產(chǎn)，銅、鉛、鋅、鉆、鎳等有色金屬礦產(chǎn)，金、銀、鉑、把等貴金屬礦產(chǎn)，鈾、鐳、針等放射性金屬礦產(chǎn)，銘、錮、斕、飾等稀有、稀土金屬礦產(chǎn)，菱鎂礦、滑石等冶金輔助礦產(chǎn)，鉀鹽、硫、磷等化工礦產(chǎn)，高嶺石、膨潤土、蒙脫石等非金屬材料礦產(chǎn)，各種石料、石灰?guī)r、石膏、石棉等建筑材料礦產(chǎn)，紅寶石、藍寶石、翡翠、瑪瑙等寶玉石礦產(chǎn)和地下水熱資源等。[4]除了勘查這些礦產(chǎn)資源，政府還應必須知道周邊地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，為發(fā)展集聚經(jīng)濟，避免重復建設奠定基礎。
（二）對產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略環(huán)境進行SWOT分析，把握本地區(qū)優(yōu)勢、劣勢、機遇和挑戰(zhàn)
資源型城市政府應根據(jù)國內宏觀經(jīng)濟發(fā)展趨勢及自身的發(fā)展情況，對產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境進行SWOT分析，即政府應知道本地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境的優(yōu)勢、劣勢、機遇、挑戰(zhàn)。這樣才能較準確的定位一段時期內的產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略。資源型城市優(yōu)勢一般有資源優(yōu)勢、產(chǎn)業(yè)基礎優(yōu)勢、市場優(yōu)勢、原材料優(yōu)勢、土地資源和價格優(yōu)勢、大氣環(huán)境容量優(yōu)勢等；劣勢有技術創(chuàng)新能力較弱、招商引資難度較大、鐵路運力緊張、產(chǎn)業(yè)發(fā)展缺乏內生力量等；面臨著的機遇主要有西部大開發(fā)的戰(zhàn)略機遇、東北老工業(yè)振興計劃機遇、全球金屬產(chǎn)品價格居高不下的機遇、東南沿海地區(qū)產(chǎn)業(yè)轉移的機遇等；必須克服的挑戰(zhàn)有集聚經(jīng)濟的挑戰(zhàn)、現(xiàn)有產(chǎn)業(yè)鏈延伸的挑戰(zhàn)、匯集周邊資源的挑戰(zhàn)、利用好周邊產(chǎn)業(yè)和市場的挑戰(zhàn)、搞好清潔生產(chǎn)和循環(huán)經(jīng)濟，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的挑戰(zhàn)等。各地方政府制定產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略前應認真分析本地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略環(huán)境，為制定引導性戰(zhàn)略提供依據(jù)。
（三）政府應以市場為導向，分析把握國內外市場發(fā)展趨勢
政府引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略與政府主導型戰(zhàn)略不同，前提條件必須是尊重市場發(fā)展規(guī)律。政府應該以市場為導向，引導下一步產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方向。產(chǎn)業(yè)只有較大的市場發(fā)展空間才能進一步發(fā)展，否則政府的產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略將會有相反的效果。所以，分析國內外市場發(fā)展趨勢是不可缺少的環(huán)節(jié)。國內市場主要以市場經(jīng)濟較發(fā)達的東部沿海地區(qū)的發(fā)展趨勢為方向，預測大當?shù)丶爸苓叺貐^(qū)市場發(fā)展趨勢，如原材料價格、產(chǎn)品市場供求情況、能源需求量等。同時，由于受經(jīng)濟全球化的影響，各國經(jīng)濟發(fā)展的相互競爭日益激烈，生產(chǎn)要素的流動性非常大。因此，政府也該注意國際市場的發(fā)展趨勢，應知道發(fā)達國家原材料需求狀況、石油價格走勢等。
（四）準確定位本地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展及目標
政府應在把握上述資源、環(huán)境、市場情況的基礎上，定位本地區(qū)產(chǎn)業(yè)和發(fā)展目標。產(chǎn)業(yè)的定位可以從戰(zhàn)略發(fā)展的高度確定，如“中國有色金屬冶煉基地”、“國際科技合金城”等；也可以從產(chǎn)業(yè)的結構和內容來確定，如三次產(chǎn)業(yè)的比重、主導產(chǎn)業(yè)和支柱產(chǎn)業(yè)的確定等。產(chǎn)業(yè)發(fā)展的目標應從短期目標、中期目標、長期目標來確定，其中不僅包括產(chǎn)值目標，還應強調資源、環(huán)境、經(jīng)濟的協(xié)調發(fā)展程度。產(chǎn)業(yè)定位和發(fā)展目標能為政府引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的形成奠定直接基礎。
（五）實施引導性戰(zhàn)略過程中應注意調整戰(zhàn)略
定位好產(chǎn)業(yè)及發(fā)展目標后緊接著就是要確定并實施相應的引導性戰(zhàn)略。為了應對產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境的高度不確定性，政府應該根據(jù)戰(zhàn)略實施的實際情況，隨時調整發(fā)展戰(zhàn)略，這也正符合引導性戰(zhàn)略的本質內涵，即根據(jù)變化的環(huán)境而引導。如一定時期內實施產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展戰(zhàn)略，隨后可能引導企業(yè)兼并、聯(lián)合、重組發(fā)展戰(zhàn)略等。也可能為了區(qū)域內的平衡發(fā)展，實施區(qū)域內產(chǎn)業(yè)協(xié)調發(fā)展戰(zhàn)略。因此，政府引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略應以根據(jù)內外環(huán)境變化，及時調整實施。
四、結語
資源型城市政府作為地區(qū)礦產(chǎn)資源的管理者，應該充分利用其資源優(yōu)勢，制定與外部環(huán)境相適應的產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略。這與企業(yè)制定自己發(fā)展戰(zhàn)略相似，同樣先把戰(zhàn)略環(huán)境分析的基礎上，依據(jù)地區(qū)競爭優(yōu)勢，定位產(chǎn)業(yè)和發(fā)展目標。只有這樣才能形成一個較有效的引導性產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，否則戰(zhàn)略起不到引導的作用。現(xiàn)實中有許多資源型城市政府產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略沒有達到預期的引導性效果，對城市經(jīng)濟轉型產(chǎn)生了負面效應。因此，政府應該認真反思產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定過程，探索更合理的制定思路。
參考文獻
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[2]董鎖成,李澤紅等.中國資源型城市經(jīng)濟轉型問題與戰(zhàn)略探索[J].中國人口•資源與環(huán)境(15).
關鍵詞跨國銀行對外直接投資理論分析
關于銀行業(yè)進行對外直接投資的動因及其理論淵源的研究，西方學者大都借鑒跨國公司的對外直接投資理論進行分析。由于跨國銀行是以提供金融服務為經(jīng)營對象的特殊的金融服務性企業(yè)，所以對跨國銀行發(fā)展動因的理論分析，又不同于一般的跨國企業(yè)。
1比較利益理論———產(chǎn)業(yè)組織理論的延伸
對跨國銀行理論的研究是在跨國公司理論的基礎上進行的，1960年，史蒂文·海默在他的博士論文中開創(chuàng)性地將傳統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)組織理論應用于對跨國公司對外直接投資的分析。產(chǎn)業(yè)組織理論是以同一商品市場的企業(yè)關系為研究對象，以產(chǎn)業(yè)內的最佳資源分配為目標，研究產(chǎn)業(yè)內企業(yè)規(guī)模以及企業(yè)之間競爭與壟斷關系的應用經(jīng)濟理論。
美國芝加哥大學商學院的羅伯特·阿利伯教授在產(chǎn)業(yè)組織理論的基礎上研究跨國銀行對外發(fā)展的比較優(yōu)勢。阿利伯得出的結論是：在給定的市場上，銀行的效率和銀行的數(shù)量是反向關系的，即銀行在集中率高﹙數(shù)量少﹚的國家比集中率低﹙數(shù)量多﹚的國家有更高的收益，也就是說在銀行集中率越高的國家，銀行的存貸利息差越大，其銀行體系的效率越高，未來的成長潛力越大。在銀行高度集中的國家，銀行的規(guī)模往往很大，相對較小的國內市場限制了這些銀行的發(fā)展，只有走向國際市場，才能實現(xiàn)其規(guī)模經(jīng)濟效益。
美國經(jīng)濟學家赫伯特·格魯貝爾在產(chǎn)業(yè)組織理論的基礎上提出了跨國銀行功能的三分類理論，這個理論回答了跨國銀行在與東道國的競爭中如何獲取比較優(yōu)勢。格魯貝爾將跨國銀行分為跨國零售型、跨國服務型和跨國批發(fā)型三種類型，每種類型都有相應的比較優(yōu)勢。跨國銀行會根據(jù)自身的優(yōu)勢實行不同的發(fā)展戰(zhàn)略，以便發(fā)揮優(yōu)勢，避免趨同，尋找自己的利潤增長點。格魯貝爾的三分類理論為跨國銀行理論研究提供了一個新思路。
2內部化理論———交易費用理論的延伸
1937年科斯在其著名論文《企業(yè)的性質》中首次提出了“交易費用”的概念。內部化理論是科斯交易費用理論在跨國公司對外投資戰(zhàn)略中的一種應用，最初由巴克萊和卡森提出。卡森在《跨國銀行演變的理論透視》一書中，用“內部化理論”來解釋跨國銀行形成和發(fā)展的原因。他認為，由于金融市場的不完善及處于國際財務保密等一些特殊金融服務的需要，有些金融業(yè)務很難與別國銀行合作展開，而跨國銀行通過遍布全球的分支機構的靈活性，可以降低金融交易的成本和風險。
內部化理論的兩個假設前提是企業(yè)利潤最大化和不完全市場，強調市場的不完全性如何使企業(yè)將壟斷優(yōu)勢保留在企業(yè)內部,并通過企業(yè)內部使用而取得優(yōu)勢的過程。當這一過程超越國界便會形成跨國企業(yè)。內部化理論認為,中間產(chǎn)品市場上的不完全競爭,是導致企業(yè)內部化的根本原因。這些中間產(chǎn)品,不只是半成品、原材料,更為重要的是專利、專有技術、商標、商譽、管理技能和市場信息等知識產(chǎn)品。由于中間產(chǎn)品市場的不完全,企業(yè)在進行知識產(chǎn)品的外部交易時,存在著泄密的危險和定價的困難,企業(yè)為了克服這些障礙需要付出高昂的交易費用,所以外部市場對于中間產(chǎn)品的交易既是昂貴的,又是低效的。企業(yè)不得不以內部交易機制來取代外部市場,將知識產(chǎn)品的配置和使用置于統(tǒng)一的所有權之下,并在對外直投資中加以利用,從而降低交易費用,使企業(yè)的技術投資獲得充分的報償。
跨國銀行不僅向客戶提供最終產(chǎn)品,而且還進行研究開發(fā)、培訓員工、形成獨具特色的服務技術和管理技能等,并利用轉移價格通過跨國銀行網(wǎng)絡銷售這些中間產(chǎn)品。由于信息不對稱,這些中間產(chǎn)品很難定價,因而存在不完全外部市場,因此傳統(tǒng)自由貿易的赫克塞爾———俄林模型(以下簡稱H-O模型)不再適用。為了克服外部市場不完全性,跨國銀行通過組織內部市場以降低交易費用,此時H-O模型中的國家特有優(yōu)勢變?yōu)槠髽I(yè)特有優(yōu)勢,正是這種優(yōu)勢激發(fā)了銀行服務的跨國界延伸,因而內部化的前提條件是不完全市場。由于市場不完全,銀行在讓渡其中間產(chǎn)品時難以保障自身的權益,也不能通過市場來配置其資源,保證銀行效益最大化。通過形成中間產(chǎn)品的內部市場,銀行可保留對中間產(chǎn)品的控制權,防止中間產(chǎn)品的擴散以免失去這種優(yōu)勢,所以中間產(chǎn)品的內部市場化尤為重要。中間產(chǎn)品優(yōu)勢是銀行的公共產(chǎn)品,通過離岸擴張這種優(yōu)勢可被充分利用。20世紀60年代美國銀行向歐洲市場發(fā)展可以很好地說明內部化理論，60年代初期，歐洲美元市場形成，歐洲市場寬松的監(jiān)管環(huán)境及較高的獲利水平吸引了大量美國銀行向歐洲市場投資，1963年，美國政府實行利息平衡稅、自愿對外貸款計劃等條例限制美國銀行對國外客戶貸款以防資本外留。美國銀行為了逃避這些管制，紛紛在國外設立分支機構，特別是在倫敦從事歐洲市場業(yè)務。跨國銀行從事歐洲業(yè)務的機理有:由于跨國銀行在國際貿易和投資中的地位,它們能內部化對某種貨幣的優(yōu)勢；由于跨國銀行僅與大客戶打交道,它們提供的產(chǎn)品具有優(yōu)勢,因而跨國經(jīng)營可以在比較低的固定成本下內部化這種比較優(yōu)勢；跨國銀行通過跨國界經(jīng)營以逃避國內監(jiān)管趨嚴引起不斷增加的經(jīng)營成本并將其內部化。
銀行實行市場內部化的目的是消除市場缺陷,目標是獲得內部化本身的收益,但市場的內部化也會增加其它成本,銀行此時必須承擔分配和定價成本,所以市場內部化也并不是沒有成本的。銀行市場內部化的進程取決于其對內部化收益與成本比較的結果,內部化最好的結果是邊際成本等于邊際收益。
3國際生產(chǎn)折衷理論———對跨國公司各種理論的折衷
國際生產(chǎn)折衷理論是由英國著名經(jīng)濟學家鄧寧提出的。1977年,英國里丁大學教授約翰·鄧寧發(fā)表著名論文《貿易,經(jīng)濟活動的區(qū)位和跨國企業(yè):折衷理論探索》,提出了國際生產(chǎn)折衷理論。鄧寧認為：早期理論都只是對跨國公司行為作了部分的解釋,不能成為跨國公司的一般理論。他強調,對外直接投資、對外貿易以及向國外生產(chǎn)者發(fā)放許可證往往是同一企業(yè)面臨的不同選擇,不應將三者割裂開來。應該建立一種綜合性的理論,以系統(tǒng)說明跨國公司對外投資的動因和條件。他把自己的理論稱為折衷理論,其意圖是要集百家之長,熔眾說于一爐,建立跨國公司的一般理論。
鄧寧認為，一國企業(yè)﹙包括跨國銀行﹚之所以能跨國經(jīng)營，關鍵在于擁有：所有權優(yōu)勢。主要表現(xiàn)為企業(yè)所擁有的某些無形資產(chǎn)，特別是專利、專用技術和其他知識產(chǎn)權；內部化優(yōu)勢。這是指擁有無形資產(chǎn)所有權優(yōu)勢的企業(yè)，通過擴大自己的組織和經(jīng)營活動，將這些優(yōu)勢的使用內部化的能力；區(qū)位優(yōu)勢。這是指特定國家或地區(qū)存在阻礙出口的因素而不得不選擇直接投資，或者使直接投資比出口更有利的各種因素。區(qū)位優(yōu)勢是造成對外直接投資的充分條件，當一個企業(yè)同時具備前兩種優(yōu)勢，并能確認獲得特定國家或地區(qū)的區(qū)位優(yōu)勢時，對外投資常常是企業(yè)不可避免的選擇。鄧寧對這三種優(yōu)勢的分析見表1。
根據(jù)鄧寧的國際生產(chǎn)折衷理論分析框架,我們可以從不同的角度分析各種因素對銀行業(yè)對外直接投資區(qū)位選擇的影響見表2。
4總結
以上各種理論各有側重，但總體上遵循這樣的機理：當銀行境外業(yè)務比境內業(yè)務存在超額利潤，即收入更高或成本更低時，銀行境外投資就更有利可圖，實現(xiàn)凈收益的最大化，從而產(chǎn)生國際化經(jīng)營的動機。可以用一個模型來分析此結論。
模型假定：①銀行和廠商一樣，是具有有限理性的“經(jīng)濟人”。②金融市場由境內市場和境外市場兩部分組成。③銀行占有有限的生產(chǎn)要素。④金融市場為非完全競爭市場，包含以下幾點：a.要素流動限制，要素報酬國家間差別化；b.金融產(chǎn)業(yè)流動限制，金融產(chǎn)品價格國家間差別化。c.各國稅負、技術水平、風險系數(shù)不一致，且不同市場均存在信息成本。d.有些國家存在金融管制，產(chǎn)品價格（如利率）并非市場出清。
銀行在國內、國外要素投入的過程為：
MRi＝αIim﹢bi；MRj＝βIjn﹢bj；
s.t.m﹤0,n﹤0,TR＝Ri﹢Rj,I＝Ii﹢Ij
其中，MR為邊際收益，I為投資量，TR為總收益，R為收益，i為境內，j為境外，則:
maxTR＝dTR∕dIi＝0,推出MRi＝MRj
由于是非自由競爭市場，m≠n,bi≠bj,α≠β,則:
MRi＝MRj推出αIim﹢bi＝βIjn﹢bj
當βIjn﹤αIim﹢bi－bj時，Ij＞Ii
即此時銀行在境外業(yè)務的收益比境內業(yè)務的收益大（收入更高或成本更低），這時銀行境外投資的收益最大，產(chǎn)生跨國經(jīng)營的動機。無論是用哪一種理論來說明跨國銀行的國際投資，最終都是在當境外投資存在超額利潤即境外收益比境內收益大進行國際投資的。
參考文獻
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關鍵字：銀發(fā)產(chǎn)業(yè)老齡化社會老年人市場廣闊
正文：
我國已成為世界上老年人最多的國家，60歲以上老年人口已達到1．34億，并正以每年3％的速度急劇增長。與此同時，我國老年人購買能力總和也相當可觀。目前我國老齡產(chǎn)業(yè)每年市場潛在消費能力高達3000億元。“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”前景廣闊，大有可為。
根據(jù)中國老齡科學研究中心調查，城市老人中有42．8％的人擁有存款。目前每年老年人的離退休金、再就業(yè)收入、親朋好友的資助可達3000億元至4000億元，這將使老年市場成為未來國民經(jīng)濟各行業(yè)中有較大影響的消費市場之一。
此外，隨著經(jīng)濟的發(fā)展，老年人的收入將呈不斷增長之勢。有關專家預測，僅退休金一項到2010年就將增加到8383億元，2020年為28145億元，2030年為73219億元。全國社會保障基金理事會理事長項懷誠表示，人口普查及人口研究中心預測數(shù)據(jù)顯示，2030年前后，我國60歲以上的老齡人口預計將增至4億左右，相當于現(xiàn)在歐盟15國的人口總和；到2050年，我國60歲和65歲以上的老齡人口總數(shù)將分別達到4.5億和3.35億，這意味著每3個人中就有1個老人。
根據(jù)中國國家老齡委提供的數(shù)據(jù)，目前中國老年人用品市場的需求量為4000億元(每年僅老年人的服飾穿著消費潛力至少也有1000億元)，到2010年將達到10萬億元，而現(xiàn)階段全國為老年人提供的產(chǎn)品不足10%，離市場需求差距很大。
近幾年來，中國社會老齡化趨勢日益明顯，也引起了各有關方面的關注。全國老齡工作委員會辦公室常務副主任李本公表示，2004年底我國60歲以上老年人口為1.43億，2051年達到最大值4.37億，之后將一直維持在三四億的規(guī)模。到2100年總量仍高達3.18億，占總人口的31.09%，“人口老齡化將伴隨21世紀始終”。我國現(xiàn)在雖然還處于勞動力黃金時期，但60歲以上人口超過14%，65歲以上人口超過10%，按照國際社會標準，已經(jīng)跨進了老齡化社會的門檻。而去年5月，世界銀行公布了一份關于中國未來養(yǎng)老金收支缺口的研究報告。報告指出，在一定假設條件下，按照目前的制度模式，2001年到2075年間，我國基本養(yǎng)老保險的收支缺口將高達9.15萬億元。此外，許多學者也認為，老齡化問題將從多方面給中國社會帶來巨大壓力和挑戰(zhàn)。
老齡化社會雖然給中國帶來了新的問題和挑戰(zhàn)，但是從某些方面來看，人口老齡化也會給我們的發(fā)展帶來新的機遇，其中最大的機遇就是老年人群消費所帶來的產(chǎn)業(yè)發(fā)展機遇。在一些發(fā)達國家，老年人成為市場關注的焦點，“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”也成為市場的寵兒，有人認為“人類在18世紀發(fā)現(xiàn)了兒童，19世紀發(fā)現(xiàn)了婦女，20世紀發(fā)現(xiàn)了老人”。我國的“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”也將具有廣闊的發(fā)展前景，有專家甚至指出，“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”將與汽車、房地產(chǎn)等產(chǎn)業(yè)共同構成21世紀“最賺錢的十大行業(yè)”。
雖然“銀發(fā)”市場有潛力，但市場大不等于回報高，商家自然不會忽視行業(yè)的風險。除了回收期長的問題外，投資老年市場也要考慮到競爭，從環(huán)境競爭到服務競爭，再到爭取政府的政策支持，都有一個不斷完善的過程。如發(fā)展中國家的老年公寓要達到完全成熟，還有一些特殊的問題要解決。社會保障、醫(yī)療保健和養(yǎng)老金制度也相對不如發(fā)達國家成熟，因此發(fā)展中國家老年服務市場的風險大于老年商品市場。但發(fā)展中國家可以面向國際市場，如為歐美國家提供家政和護理人員服務等。
目前，我國“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”受到的最大制約就是老年人消費能力較弱。因為我國農村的老年人基本上都是靠子女贍養(yǎng)，沒有獨立的經(jīng)濟地位和消費自由。對于現(xiàn)階段的城市老年人來說，工作時期處于中國經(jīng)濟比較落后的階段，沒有充裕的積蓄，基本上是依靠退休金維持生活，而目前我國的退休金標準偏低，在大部分地區(qū)僅能維持基本生活，因此消費能力有限。可是隨著中國的經(jīng)濟高速發(fā)展，老年人的退休金也將不斷增加，老年人的經(jīng)濟實力和消費能力將顯著增強。預測表明，到2010年，我國老年人的退休金總額將達到8383億元；到2020年時將達到28145億元；到2030年，將增加到73219億元。而且，隨著經(jīng)濟的發(fā)展，老年人的儲蓄額也會不斷增加，例如日本的老年人占全國總人口的17%，而儲蓄存款額卻占其儲蓄總量的55%。
現(xiàn)在中國的老年人大多經(jīng)歷過歷史上的困難時期，生活十分節(jié)儉，不愿意在生活必需品之外消費。而隨著新一代人口的老齡化，他們的獨立消費能力日益增長，越來越多的老年人將不再固守“能吃飽穿暖就行”的消費觀念，愿意為自己的健康和娛樂支出更多的費用，老年市場的服飾、保健、娛樂、休閑產(chǎn)品需求量也將隨之不斷增大。
應該看到，老年人的消費品位將不斷提高。現(xiàn)在社會較高收入的中年群體具有與上一代不同的消費特點，他們的消費更追求生活品位和質量，汽車、旅游、住宅、健身等市場的發(fā)展主要依靠他們在支撐。隨著這部分人群的逐步老齡化，將整體提高中國老年人的消費品位，提升“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”內各類產(chǎn)品和服務的檔次，也必將推動“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”的迅速發(fā)展。
當然，“銀發(fā)產(chǎn)業(yè)”不應當僅僅是推動經(jīng)濟增長的一項產(chǎn)業(yè)，也應當發(fā)揮提高老年人生活質量、保障他們身心健康的重要社會功能。特別是對于其中具有重要社會意義、卻難以盈利和吸引投資的行業(yè)，政府應當積極引導和鼓勵社會投資的進入，借助產(chǎn)業(yè)發(fā)展緩解老齡化問題給社會帶來的壓力。
隨著人民生活水平的不斷提高和老年人生活方式的進步，中國對智能化、人性化、對象化的涉老產(chǎn)品和服務市場需求越來越大，開發(fā)一些適應“銀發(fā)族”的事業(yè)，是大有前景的。當前，可開發(fā)的有8種產(chǎn)業(yè)。
一、老年人自費安養(yǎng)機構。市場化、現(xiàn)代化、城市化促使家庭功能縮小，老年人的家庭照顧發(fā)生困難。老年人的經(jīng)濟情況較以前為佳，老年人自費的安養(yǎng)機構，已成為老年人的新寵。
二、中老年人百貨公司。當前老人購買自己生活及醫(yī)療用品，總是要跑上好幾家商店，市面上很需要一些老人專用購物中心，提供生活所需的各種衣、食、住、行、樂、醫(yī)療保健等器材與用品，這些東西需要一些特殊材料設計與制作，為符合中、老年人身心之需要。
三、老年人療養(yǎng)機構(康復機構)。針對癱瘓、臥床及其他慢性病者的需要，興建合乎現(xiàn)代化設施、小型療養(yǎng)設施(康復設施)，也是目前老年人社會的需要。這類機構需要醫(yī)師、護士、服務人員以及社區(qū)工作人員等，提供生活、醫(yī)療、護理及社區(qū)服務，養(yǎng)生、送葬均需俱全。
四、中老年餐廳。由于老年人一般味覺不好，對飲食品味與消化均不如青年，中老年的食物配方均需針對其生理配方有所調整，如能針對這些因素提供餐飲服務，想必會受到“銀發(fā)族”的喜愛。
五、中老年服務機構。如中老年人咨詢顧問公司、健康及康復中心、交友服務、文娛康樂及旅游服務、職業(yè)訓練及再就業(yè)服務。
六、老人專用輔助器材產(chǎn)業(yè)。例如，老人專用床、浴缸、淋浴器、馬桶、尿壺、保溫電瓶、書桌、電話、電動輪椅、按摩器材等等。
七、金融、保險服務業(yè)。退休之后，完全依賴退休金養(yǎng)老，日子可能會過得較清苦，不如在中年時期買一些終身保險單，等老年后可定期領到一些保險金額補貼老年生活的不足。保險公司可開展多項保險業(yè)務，如醫(yī)療、意外傷亡以及老年投資、資產(chǎn)管理、生活融資等等。
八、社區(qū)居家老年人服務公司。此類公司所提供的為老人服務，正迎合老人家庭中子女上學、上班人手不足情況的需求，一般來說如老人生活上所需的清潔、淋浴、購物、煮炊、醫(yī)藥、護送看病、讀書(讀報)、寫信、聊天等等的家事服務，以及臥病者(老年人)的護理和緊急事件的處理。
與發(fā)達國家相比，我國老齡產(chǎn)業(yè)只能說是剛剛起步。目前我國老齡商品主要以老年保健營養(yǎng)品為主，其他老年人專用品開發(fā)得很少。
據(jù)了解，一些發(fā)達國家非常重視老年人用品市場的開發(fā)。廠商為了迎合老年人的需要，千方百計發(fā)展老齡商品和服務市場，從藥品到寵物食品、家居防盜安全系統(tǒng)、適合老年人假牙咀嚼的口香糖、自動配藥服藥定時器等都很受老年人的青睞。
老齡產(chǎn)業(yè)能否真正發(fā)展起來，取決于老年人的消費能力。因此專家認為，提高老年人的保障水平和收入水平至關重要，貧困不會有老齡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。國家通過政策調整，增加老年人福利，提高老年人養(yǎng)老保障水平，是發(fā)展老齡產(chǎn)業(yè)的消費基礎。
據(jù)了解，目前我國一些保險公司盯上了養(yǎng)老保險這一商機，開發(fā)了多種適合老年人的保險品種。在北京召開的“2005年中國金融形勢預測、分析與展望專家年會”上，瑞泰人壽保險有限公司總裁曾冬漉認為，完善養(yǎng)老保險制度，引導國人在年青時即要著手有節(jié)奏地儲蓄投資，以保障自身晚年的財富安享，從而協(xié)助國家政府建立健全的個人經(jīng)濟保障體系。
曾冬漉認為，中國建設和諧社會面臨著嚴重的“421”家庭問題（即一對夫婦要承擔贍養(yǎng)四位老人、一個孩子的家庭負擔問題），解決方案需要從多方面入手，一方面需要政府積極地改革和完善養(yǎng)老保險制度，另一方面，國內保險企業(yè)也要開展互的活動，提供一整套科學合理的“長壽社會的保險化生存”解決方案。曾冬漉認為,“保險企業(yè)有責任和義務為消費者提供相應的保障、投資產(chǎn)品，但當前最急需解決的問題，首先則是要強化人們對‘長期儲蓄投資’觀念和意義的理解。”
與會專家學者認為，如何解決中國“未富先老”的問題，保證中國未來長壽社會的和諧發(fā)展，商業(yè)保險尤其是那些倡導長期理財觀念的保障和投資的保險產(chǎn)品，無疑將承擔著一定的歷史使命。據(jù)了解，瑞泰人壽自2004年1月成立以來，就一直倡導建立個人經(jīng)濟保障體系的長期理財觀念，而瑞泰的外資方——瑞典斯堪的亞保險集團在全球所倡導的“長期儲蓄投資”的理念，在過去的幾十年中，對幫助人們建立起自己的個人經(jīng)濟保障體系一直起著重要的推動作用。
我國的老齡產(chǎn)業(yè)目前處在起步階段，還沒有形成對商家有誘惑力的消費市場，而且老齡產(chǎn)業(yè)是面對老年人這個弱勢群體的，某些方面帶有社會福利的性質。因此，有關專家建議，在初期階段，國家和政府應制定一些優(yōu)惠扶持政策，促進老齡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。同時，結合實際情況制定包括市場準入制度、業(yè)務范圍約定、對口管理方面等內部統(tǒng)一的行業(yè)評估標準。
有關專家提出，今后不僅要加大老齡產(chǎn)品和服務的宣傳力度，而且要擴大老齡產(chǎn)品和服務的宣傳范圍，積極引導老年人更新消費觀念，不斷擴大老年消費市場在總市場的份額。此外,引入市場機制，才能進一步推動老齡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，比如老年家政和護理服務、老年用品、老年公寓建設等都是具有良好市場前景的朝陽產(chǎn)業(yè)。
參考：
關鍵詞：數(shù)字水印JPEC2000小波變換迭代函數(shù)系
隨著多媒體和網(wǎng)絡技術的迅速發(fā)展與廣泛應用，數(shù)字化媒體(如數(shù)字圖像、數(shù)字視頻和音頻等)的傳輸和獲取變得越來越便捷，一方面促進了人類信息的共享，推動了社會的進步，而另一方面由于其極易復制且復制后的媒體質量與原版幾乎沒有差異，因此也帶來了數(shù)字多媒體的版權問題。數(shù)字水印技術作為版權保護的重要手段而得到了廣泛的研究和應用。
現(xiàn)有圖像數(shù)字水印算法基本上可分為兩類：空間域方法和變換域方法。空域法通過直接改變圖像某些像素的灰度值來嵌入水印，如LSB、擴展頻譜[1]等；而變換域方法先把圖像做某種變換，例如DCT、DWT，然后通過改變某些變換系數(shù)嵌入水印[2,3]。隨著JPEG2000和MPEG-4標準的建立，目前大量的數(shù)字水印技術研究集中在DWT域，因為在DWT域嵌入水印可以提高水印對最新圖像壓縮處理的攻擊。但是在DWT域嵌入水印也有其弱點，例如抵抗縮放等幾何形變攻擊能力較弱。文獻[4]介紹了一種基于IFS(IteratedFunctionSystem)的可以抵抗幾何形變的空域數(shù)字水印方法。此方法的缺點是嵌入的水印信息只能是英文字母，而且對部分字母識別能力較差，水印抵抗JPEG壓縮攻擊的能力較弱。本文采用具有實際意義的漢字和二值圖像作為水印，利用IFS生成可抵抗幾何形變的雙重數(shù)字水印信息，并且嵌入DWT域低頻區(qū)域系數(shù)矩陣，以提高其抵抗常見圖像處理攻擊的能力。經(jīng)實驗證明，該方法對常見的攻擊有較好的魯棒性，同時滿足了水印信息的不可見性。
1水印的嵌入原理
1．1自相似水印分形圖的生成
二維IFS是研究二維圖像分形壓縮和編碼的基礎，通過對圖像的旋轉、縮放和扭曲、反演等變成另一自相似圖像。將漢字水印信息轉化為自相似分形圖，也就是將漢字水印信息轉化為自相似水印分形圖的IFS變換參數(shù)。IFS的基本形式為：
其中θ、α、ι1、ι2、e、f分別為旋轉角度、扭曲角度、坐標軸伸縮比例和平移參數(shù)。
漢字存儲編碼有區(qū)位碼和機內碼。這里將區(qū)位碼轉化為IFS參數(shù)。常用漢字的區(qū)碼M范圍為16~55，定義映射F：Mθ
θ=F(M)＝8×(M—15)＋4(2)
(2)式是先將M轉化為1~40整數(shù)，編為6位二進制編碼(000001)～(101000)，再在其后面添加(100)，則M對應編碼為(000001100)～(101000100)。通過上述變換將漢字信息區(qū)碼轉化為仿射變換的旋轉角度，變換后θ的范圍是[12，324]。
又由于常用漢字的位碼N為1～94。定義映射G：N[aa，bb][a，b]
[aa，bb]＝G(N)＝[((N+5)div(10))+6，((N+5)mod(10)+6)]；(3)
[a，b]＝[(aa×16+8)／250，(bbx16+8)／250](4)
其中(3)式是將N變換為6～15之間的一個整數(shù)對；(4)式是將變換所得整數(shù)對分別進行二進制編碼，再在各個編碼后添加(1000)，為保證仿射變換的壓縮性，全部除以250。通過上述變換后，a，b范圍是[0．416，0．992]，其中[a，b)是一個實數(shù)對。
將θ、a、b值代人上述仿射變換公式中，令α＝0，e、f的值根據(jù)具體情況而定。假設水印信息W1為{S1，S2，S3：其中Si是常用漢字｝，根據(jù)上面定義的影射轉化為迭代函數(shù)系{R2；ω0，ω1，ω2,ω3｝。其中ωi(對應Si，ω0對應(θ0＝0，a0=b0＝1)，作為第一水印檢測的參考圖。由于上述兩個變換都是一對一映射，可以很容易求得其反變換過程。
取第二水印W2為一幅KxK的二值圖像，分別通過上述變換ωi將第二水印信息影射為一個大小為2K×2K的自相似水印分形圖W.映射方式如圖1所示。
1．2水印嵌入方法
數(shù)字水印的嵌入步驟如下：
(1)將原始圖像進行L層小波分解得到3L+1個子帶。選擇L使其低頻子帶A系數(shù)為與自相似水印分形圖W大小相同的矩陣。
(2)引入一個與自相似水印分形大小一致的二值圖像B。此圖像的單數(shù)行為101010…，而其偶數(shù)行為010101…，或互換。
(3)從自相似水印分形圖W中取像素W(i，j)。
(4)如果W(i，j)值為0，則令A，(i，j)＝A(i，j)，轉入第(6)步。
(5)如果W(i，j)值為1，從參考圖像B中取對應像素B(i，j)；如果B(i，j)＝1，則令A(i，j)＝A(i，j)+d；否則，令A(i，j)＝A(i，j)-d。其中d>0，取值視載體圖像而定。
(6)重復(3)、(4)、(5)直到取完自相似水印分形圖W中的所有像素點。
(7)利用修改后的系數(shù)矩陣進行小波反變換，重構帶有水印信息的原始圖像。
圖2
1．3水印檢測方法
在自相似水印的提取算法中，用到了拉普拉斯(Laplace)算子與兩個矩陣像素塊E、F，其中E＝[101；010；101]3×3，F(xiàn)＝[010；101；010]3×3。
(1)將帶有水印信息的圖像進行L層小波分解，提取出低頻子帶系數(shù)矩陣。
(2)利用拉氏算子的圖像邊緣檢測功能由待檢測的系數(shù)矩陣A’生成與其大小一致的三值(0，1，2)圖像G。具體生成算法如下：
①拉氏算子計算G(i，j)＝A(i-1，j)+A(i+1，j)+A(i，j-1)+A(i，j+1)-4A(i，j)。
②如果G(i，j)>ε，則令G(i，j)＝0；否則如果G(i，j)<-ε，則令G(ij)＝1，否則G(i，j)＝2。其中ε>0，其大小與d取值有關(下面ξ同ε)。
③重復上述兩步，直到生成三值圖像G。計算G的第1行列和最后1行列時用第2行列和倒數(shù)第2行列替代。
(3)用W表示提取出的自相似水印分形圖。由三值圖像G生成W的算法如下：
①從G中取以G(i，j)為中心的3x3像素塊，記為G33。
②統(tǒng)計G33與E、F塊對應位置上像素值相同的像素點個數(shù)，分別記為SE和SF。
③如果SE>ξ或者SF>ξ，則令W(i，j)＝1；否則令W(i，j)＝0；ξ>0。
③重復前三步，直到取完上面所有的點。求第1行列和最后1行列的補救方法與上面求三值圖像的方法
(4)從W’中提取漢字水印信息。在二值圖像W中對各部分任意取三個對應點，根據(jù)變換公式確定對應變換系數(shù)，將系數(shù)變換為漢字的區(qū)位碼即可得對應漢字信息。
2實驗結果
2．1雙重水印信息的魯棒性測試
實驗中載體圖像采用512x512的標準LENA灰度測試圖像，第1水印信息使用“王小林”三個漢字，第2水印信息采用128x128的帶有“理工科技”四個字的二值圖章圖像，原始載體圖像小波分解時采用緊支雙正交的db3小波(使用該小波函數(shù)可以減少提取自相似水印分形圖時采用的替代措施)，分解層級L為1。實驗中d取16，ε取4，ξ取8。水印信息為二值圖像，用肉眼可觀察各種攻擊后的檢測效果，所以將檢測出的雙重水印圖像與嵌入前的雙重水印圖像并放在一起，以便對照水印嵌入前后的差別(檢測結果中左半部分為嵌入前雙重水印圖像，右半部分為檢測出的雙重水印圖像)。常見的攻擊測試，包括JPEG圖像壓縮(壓縮因子40～90)、均值和高斯濾波、圖像在不同灰度級上的量化、A／D及D／A轉換、縮放、旋轉、部分剪切、噪聲疊加等。其測試結果如圖2所示。
2．2第1漢字水印信息的提取
如果需要提取第1水印，則將提取出的雙重水印圖像置于一坐標系中，對應每一部分圖形塊取出對應的三個點坐標，根據(jù)對應三個點的坐標數(shù)值代人仿射變換公式，求出對應部分圖形的對應變換ωi的參數(shù)，再根據(jù)水印轉化公式的反變換確定出對應漢字的區(qū)位碼信息，進而確定出對應的漢字。如圖3和表1所示。
表1由自相似水印分形圖像取出的對應點確定對應漢字信息
項
點第1個點第二個點第三個點旋轉角度橫軸縮放a縱軸縮放b對應區(qū)碼對應位碼水印漢字
參考點43,1632,3249,54011
第一個字183,90196,96194,792440.9920.4164585王
第二個字25,20238,20456,1992580.9280.8004801小
第三個字229,224229,206207,1951480.7360.9923354林
2．3峰峰信噪比
本文采用峰峰信噪比(PSNR)作為嵌入水印后重構圖像質量的客觀評價指標，其計算公式為：
其中，f(i,j)與f''''（i,j）為嵌入水印前后圖像的灰度值，MSE為均方誤差。
按式(5)、(6)來計算，本算法嵌入水印后的峰峰信噪比PSNR=30．1550dB；由文獻[5]可知，當PSNR超過30dB時，人的視覺很難分辨出原始圖像和重構圖像的差異。因此本算法完全滿足水印信息的不可見性。
2．4水印檢測的相關性
由于本算法所采用的水印為二值數(shù)字圖像，為了客觀表示檢測出的水印信息與原水印信息的相近程度，定義相關系數(shù)為：
ρ：WEQU／WALL(7)
其中，WEQU=[相同位置W＝W的個數(shù)]；[正確檢測的水印像素數(shù)目]，WALL＝[W像素總數(shù)]。本實驗中WALL=256x256。
由以上定義可知，ρ不但表示了水印信息前后的相關程度，而且也表示出了水印信息檢測的正確率，即水印信息被正確檢測出的百分比率。ρ越大意味著水印信息的魯棒性越強。本實驗結果如表2所示。
由表2可以看出，對帶有水印信息的圖像進行各種常見的攻擊后，水印信息檢測的正確率都大于57％，說明該算法對常見攻擊具有較強的魯棒性。
表2各種功擊后自相似水印檢測相關關系數(shù)表
攻擊名無攻擊時A/D、D/AJPEG(40)JPEG(50)JPEG(60)JPEG(70)JPEG(80)JPEG(90)
ρ0.88550.88550.82240.85980.86330.85260.86840.8783
攻擊名放大到1.25縮小到0.75反轉15℃部分剪切均值濾波高斯濾波納鹽噪聲高斯噪聲
一、國有銀行具有特殊的資本結構,資本充足率并不是最重要的
我國國有銀行的資本結構具有不同于一般商業(yè)銀行的虛置資本現(xiàn)象,即所謂的“擔保代替注資”(張杰,1997)。在國家實施金融抑制的條件下,絕大部分的居民儲蓄都流入了國有的銀行體系,從而充當了這種擔保性注資的真實資本載體。這樣,國家就收稿日期:1999-12-16可以在不用通過財政付出真實資本來向國有銀行注資的情況下,憑國家擔保來成功地實現(xiàn)對國有金融產(chǎn)權的控制,并依此來支持國有經(jīng)濟的成長。
在有國家擔保的情況下,資本充足率就顯得不是很重要了。這是因為,銀行能夠正常運轉的最關鍵之處在于其能保證充分的資產(chǎn)流動性,可以隨時應付可能出現(xiàn)的“擠兌”等流動性問題。巴塞爾協(xié)議對商業(yè)銀行資本充足率的要求正是為了保證銀行資產(chǎn)的流動性才作出的一項重要規(guī)定,目的是通過限制銀行的過度放款來保持儲戶對商業(yè)銀行的信心以提高其抗風險能力。然而在我國,雖然國有銀行的資本充足率很低,甚至是在凈資本比率從1990年的641%下降到1995年的實際-739%②的狀況下,國有銀行體系不但沒有出現(xiàn)流動性問題,反而其貸款總額和存款總額同時呈現(xiàn)出很高的增長率(當然,沒有出現(xiàn)問題并不意味著沒有風險)。從這一點我們也可以清楚地看到,即使是處在“技術上已破產(chǎn)”的狀況下,只要有國家的擔保,居民方面就不會存在信心問題,國有銀行也就不必擔心不良資產(chǎn)的產(chǎn)生而導致的凈資本比率下降,因此仍能照常運轉。所以說,在當前國有銀行商業(yè)化改革的各個重點之中,資本充足率并不是最重要的。
二、即使國家在靜態(tài)上補足了某一時刻國有銀行的資本金,卻很難在動態(tài)上有效抑制住新生不良資產(chǎn)的增加
1中國的漸進改革需要體制內產(chǎn)出(國有經(jīng)濟)的平穩(wěn)增長,否則GDP增長率將出現(xiàn)大幅度下滑,漸進改革也將難以為繼。而體制內產(chǎn)出的平穩(wěn)增長又需要國有金融的強力支持,從而使得政策性金融支持難以在短時期內明顯縮減,政策性不良資產(chǎn)將是漸進改革所必須付出的成本。我們有理由這樣認為,迄今為止,中國的漸進改革是成功的,這主要是因為在體制外產(chǎn)出(非國有經(jīng)濟)高速增長的同時,體制內產(chǎn)出保持了平穩(wěn)的增長態(tài)勢,從而在整體上呈現(xiàn)出GDP的較快速度增長。然而體制內產(chǎn)出的增長是離不開國有金融體系支持的。國有部門在過去的十幾年里獲得了國有銀行體系貸款總額80%左右的信貸支持。這其中有一大部分是政策性貸款(1994年數(shù)據(jù):中國工商銀行18%,中國銀行22%,中國建設銀行53%,中國農業(yè)銀行48%,平均比重達3525%①),還有另一大部分是面對受政府保護的國有企業(yè)“倒逼”而發(fā)放的軟約束貸款。我們不妨把這兩種貸款合稱為政策性金融支持。事實上這部分貸款總是與低效率、不良資產(chǎn)等名詞聯(lián)系在一起。原因也很簡單:獲得政策性金融支持的相當一部分國有企業(yè)總是將這部分資金看作是可以不予歸還的國家注資或補貼,他們從借入資金的那一天起就沒有準備還本付息。所以可以這樣說,只要中國還處在漸進改革的過程當中,國家通過國有的銀行體系對體制內產(chǎn)出提供政策性金融支持(也可以看作是替代財政補貼的一種金融補貼)就是必需的,那么新的政策性不良資產(chǎn)的產(chǎn)生也就是不可避免的。
事實上正是國家付出了金融資源低效率配置(產(chǎn)生了巨額的政策性不良資產(chǎn))這個巨大的隱性改革成本才買來了中國的漸進改革,否則體制內產(chǎn)出將必然出現(xiàn)較明顯的下滑,漸進改革將難以為繼。若改漸進改革為激進改革必然使改革成本顯性化,會在短期內導致GDP增速下降和失業(yè)率上升。由于國家絕對無法承擔如此之大的改革成本在短時期內迅速顯性化,因為這有可能直接導致民心不穩(wěn),社會矛盾激化,這不僅是政府肯定無法承受的,也是廣大人民群眾絕對不愿看到的,所以維持漸進改革模式是正確的和必要的。但也正是維持漸進改革的必要性決定了國有銀行的商業(yè)化經(jīng)營就很難短期內在真正意義上實現(xiàn)。
2國有的金融產(chǎn)權使得國有銀行經(jīng)常產(chǎn)生謀求自身利益最大化的機會主義沖動,而這種沖動又是一種缺乏風險約束的單方面趨利行為,最后形成了大量的投機性不良資產(chǎn)。國有銀行具有自己的效用函數(shù)是很自然的事情。在完成了國家對其分派的政策性任務之后,國有銀行必然會追求自身的效用偏好,而發(fā)放由自己決策的商業(yè)性貸款是其追求本行利潤最大化等目標的主要手段。但由于銀行產(chǎn)權的國有性質,作為人的各銀行機構就會產(chǎn)生機會主義沖動,在不承擔責任的情況下過度發(fā)放某些高風險貸款(如給房地產(chǎn)開發(fā)商提供貸款),結果導致大量不良債權的產(chǎn)生,我們不妨將此稱為投機性不良資產(chǎn)。由于國有金融產(chǎn)權的退出成本將很高和剩余索取權的不可轉讓、不可分割性,使得國家作為注資者和出資人無法通過行使退出權或轉讓產(chǎn)權來威脅國有銀行的機會主義行為。國有銀行正是利用了國家在產(chǎn)權上的劣勢來滿足其自身的效用偏好,同時也容易出現(xiàn)金融資源配置上的低效率,其表現(xiàn)形式則是投機性不良資產(chǎn)的大量積累。
3國有銀行在風險壓力和外部競爭壓力不足的情況下,自身也缺乏更多的金融創(chuàng)新激勵,金融服務水平相對較低,呈現(xiàn)出明顯的X非效率特征。對于一個國有壟斷企業(yè)來說,沒有私人能夠合法占有企業(yè)的剩余,所以監(jiān)管效率低下,許多技術上可行的、實際上也很容易做到的事情,人們卻往往沒有積極性去做,所以生產(chǎn)了X無效(楊小凱,1997)。這個論點對于國有銀行也是適用的,國有銀行人均利潤遠低于股份制銀行就是一個明證:據(jù)統(tǒng)計,1995年四大國有銀行的人均利潤率僅為111萬元,遠低于中信實業(yè)銀行3953萬元和中國光大銀行3949萬元的水平(武捷思,1996)。
從以上三點的分析我們基本上可以得出結論:只要國家還處在漸進改革的階段,即使國有銀行的資本金比率在某一個時點上達到了8%這個目標,也容易因為國有銀行不可避免的資源配置低效率和X非效率而再次呈現(xiàn)出下降的趨勢。國家要維持8%這個目標,就得不斷給國有銀行注資。
三、國有銀行改革的重心應是設法阻斷不良資產(chǎn)的再生機制
我們都知道治病要除根,國有銀行的病根究
竟在哪里?毋庸質疑,不良資產(chǎn)的不斷再生甚至加速增長是當前金融改革的最主要問題,而其中政策性金融支持是導致不良資產(chǎn)不斷產(chǎn)生的重要原因,所以對其應在改革中首先予以解決。因為這個病根不除,任何存量改革都是無效的。筆者認為,政策性不良資產(chǎn)源于漸進改革本身,所以并不能在國有銀行內部體制的改革中得到解決,而只能在漸進改革這個更宏觀的層次上逐漸消化。以下就抑制政策性不良資產(chǎn)問題從整個漸進改革的角度提出兩點建議:1在非國有經(jīng)濟對GDP增長貢獻份額已遠遠超過國有經(jīng)濟卻又得不到足夠外源融資的情況下,國家應鼓勵國有銀行逐漸加大對非國有經(jīng)濟的支持力度。這樣做的合理性在于:一方面,非國有經(jīng)濟的發(fā)展速度更快,信用約束要相對好于國有企業(yè),銀行收回本息的可能性要大于向國有企業(yè)發(fā)放的貸款,這樣就會減少新增不良資產(chǎn)的發(fā)生。而更重要的是,國有銀行因此還可以在我國加入WTO直接面對外資銀行競爭之前搶先爭得一批信譽良好的非國有經(jīng)濟客戶,增加優(yōu)良資產(chǎn)的比重和銀行利潤,提高自身的競爭力,從而進一步減小入世可能會給國有金融體系帶來的沖擊,這對于維護國家整體利益的作用是顯而易見的。另一方面,非國有經(jīng)濟在得到更多金融支持的情況下,發(fā)展會進一步加快,從而對拉動經(jīng)濟增長、解決再就業(yè)、補貼利益受損階層等方面都會有很大的幫助。也就是說,國家因此可從“國內外援”(樊綱,1994)那里得到更多的改革收益以彌補日益高昂的改革成本。尤其是在當前國企改革已到了最后攻堅階段的時候,這種體制外產(chǎn)出的增長顯得尤為重要。所以可以這樣說,給非國有經(jīng)濟提供更多的金融支持既有利于漸進改革的順利進行,又有利于國有銀行在實質上向商業(yè)化轉變。當然,如果非國有經(jīng)濟得到了相對更多的信貸份額,那么國有企業(yè)所能得到的份額必然會相對減少,體制內產(chǎn)出的增速也自然會下降。但我們只要能夠遵循循序漸進的方式,用向非國有經(jīng)濟提供金融支持所獲得的收益增量來抵消因體制內產(chǎn)出下降所帶來的負面影響,漸進改革就能夠順利的進行下去而不會向激進式改革轉化。
2建立和完善現(xiàn)代企業(yè)制度是至關重要的。雖然國有銀行可以通過逐步增加向非國有經(jīng)濟放款來減緩不良資產(chǎn)的增長,但在社會主義市場經(jīng)濟條件下,國有企業(yè)無論如何都仍將是國有銀行提供信貸支持的重點(包括改革中與改革后)。如果國有企業(yè)不能在較短時間內成功轉制,政策性不良資產(chǎn)就將在長期內困撓國有銀行,成為金融改革的絆腳石。如果國有銀行不能成功實現(xiàn)商業(yè)化經(jīng)營,在我國加入WTO后就很難與實力強勁的外資銀行相抗衡,國有金融體系將會受到巨大的沖擊。盡管國家已經(jīng)在國有企業(yè)改革方面做出了不小的努力,但是力度還稍顯不夠。我們必須抓好入世過渡期這個改革時機,否則國企改革將付出更大的代價。
【關鍵字】中小企業(yè)；銀行融資；融資成本
融資成本是公司融資時，向資金融出方支付資金使用費，向中介機構支付中介費，以及產(chǎn)生的其他相關代價。一般情況下，按照融資來源劃分的各種主要融資方式融資成本的排列順序依次為：財政融資、商業(yè)融資、內部融資、銀行融資、債券融資、股票融資。銀行融資是企業(yè)最常見的融資形式，信譽高的企業(yè)可以直接向商業(yè)銀行進行各種融資，一般企業(yè)需要擔保、財產(chǎn)抵押、票據(jù)質押進行融資，這些都是企業(yè)容易做到的，是企業(yè)大眾化的融資形式。但由于市場運行規(guī)律、中小企業(yè)的先天弱質及金融業(yè)的經(jīng)營特點，導致中小企業(yè)融資困難。
一、我國中小企業(yè)融資存在的問題
一般來講，企業(yè)的資金來源于兩方面：一是內源融資；二是外源融資。內源融資指企業(yè)不依賴于外部資金，而主要通過以前的利潤留存進行資本縱向積累的一種融資方式。外源融資主要指經(jīng)濟主體直接進入證券市場，通過發(fā)行債券和股票等方式籌集資金，它包括直接融資和間接融資兩種。而我國絕大多數(shù)的中小企業(yè)從一開始就選擇勞動密集型的投入結構，這種投入結構所需要的配置資本相對低下，一般可以通過自籌得到解決，或者說，內源融資正好與這種投入結構的低成本相適應，因此，我國中小企業(yè)的發(fā)展主要依賴于內源融資，但這種金融安排只適用于處在初創(chuàng)時期的企業(yè)，當企業(yè)發(fā)展進入追求技術進步與資本密集的階段，則需要外部資金的支持。
目前，我國資本市場面臨的一個現(xiàn)實問題是，僅包容上海和深圳兩個證券交易所的“正規(guī)”資本市場規(guī)模過小，不能滿足大量企業(yè)證券發(fā)行與轉讓的需要；并且，由于受到技術能力和管理能力的限制，交易所的容量不可能無限擴張。世界最大的紐約證券交易所的上市公司數(shù)量不過2600多家，東京證券交易所的上市公司則不足2000家。如果將資本市場縮小化為股票交易所，則大量企業(yè)特別是中小企業(yè)必將被排斥于資本市場之外，而多層次資本市場的形成則需要一個相對較長的發(fā)展時期。同時，民間金融活動由于缺乏法律保障，利率不規(guī)范，容易引發(fā)糾紛，而且為大量非法資金提供了活動空間等原因而大都屬于政府限制的范疇。因此，在我國，不論是現(xiàn)在還是可以預見的將來，以商業(yè)銀行為主，其它金融機構為輔的中小企業(yè)信貸資金供給格局不會有太大的改變，銀行融資將依然是中小企業(yè)融資的主要途徑。
然而，我國中小企業(yè)與銀行的融資交易進行的并不順利，一方面，大量的資金“躺”在銀行里，另一方面，企業(yè)發(fā)展又缺乏資金，大量中小企業(yè)“貸款難”。盡管如此，對中小企業(yè)來說，銀行信貸融資方式相對于股票、債券等直接融資方式而言仍是有效率的。中小企業(yè)與銀行之間資金交易的不順暢導致了中小企業(yè)融資難問題，這已是不爭的事實。
二、中小企業(yè)銀行融資的影響因素分析
（一）利率管制
商業(yè)銀行對每筆貸款的審核程序一樣，無論貸款金額多少，都需經(jīng)過信用評估、企業(yè)財務分析、提出調查報告和貸款委員會審查等一系列程序，這就使得商業(yè)銀行向中小企業(yè)貸款的單位成本相對較高；加上中小企業(yè)一般比國有企業(yè)規(guī)模小，其信息披露也遠不如國有企業(yè)完善，如果銀行的收入不足以抵補這些成本，就可能對中小企業(yè)“惜貸”，因此，更高的利息收入能夠鼓勵商業(yè)銀行更多地考慮中小企業(yè)的貸款申請。
目前許多商業(yè)銀行對中小企業(yè)的貸款利率在7-8%，利率浮動幅度雖然不大，但能獲得貸款的中小企業(yè)并不多。在交易費用存在的情況下，銀行更偏好貸款給大企業(yè)，做“批發(fā)業(yè)務”，而放棄向小企業(yè)貸款，不愿做“零售業(yè)務”。在交易費用存在的情況下，中央銀行對商業(yè)銀行的超額準備金支付的利息是商業(yè)銀行向企業(yè)貸款的機會利率，若貸款利率與機會利率之間的差額很小，則商業(yè)銀行會停止向企業(yè)貸款；若貸款利率與機會利率之間的差額比較小，則商業(yè)銀行只向大企業(yè)貸款，不向中小企業(yè)貸款；若貸款利率與機會利率之間的差額相當大，則商業(yè)銀行就既向大企業(yè)貸款，又向小企業(yè)貸款。因此，要從根源上治理我國中小企業(yè)融資難問題，放寬利率管制、實行利率市場化是一個標本兼治的良策。
（二）融資體制的國有經(jīng)濟導向
二十多年的經(jīng)濟改革并沒有改變融資體制的國有經(jīng)濟導向。商業(yè)銀行與國有企業(yè)之間的依存關系在現(xiàn)行的融資體制中仍具有不可拆解的性質，國有企業(yè)的社會地位和責任事實上鎖定了商業(yè)銀行的地位和責任，同時也決定了改革過程中金融資源的配置結構。這種融資體制對于民營性質的中小企業(yè)而言是“外生”的而很難與之相兼容。
體制的排斥性一方面表現(xiàn)為商業(yè)銀行不愿意給中小企業(yè)放貸而承擔額外的風險；另一方面表現(xiàn)為商業(yè)銀行寧愿將錢放在中央銀行的超額準備金賬戶上，也不愿意貸給有效率的民營企業(yè)。目前，由于商業(yè)銀行的精力主要集中在如何規(guī)避風險上，因此，它們對那些預期的高回報、高風險的項目已經(jīng)失去興趣。央行要求各大專業(yè)銀行推行個人貸款負責制后，更沒有銀行愿意向民營企業(yè)提供貸款了。
（三）信用擔保機構
我國企業(yè)信用制度尚在建立中，個人信用更為落后，全社會有信用危機感。在信用缺失的情況下，銀行為了減少呆壞賬，保障本金回流和增值，從1998年起，普遍推行了貸款抵押、擔保制度，純粹的信用貸款己經(jīng)很少。中小企業(yè)普遍存在固定資產(chǎn)少，土地、房屋等抵押物不足等特點，因而向銀行申請貸款時需要第三方提供保證，這就有賴于信用擔保制度的完善。
信用擔保是一種信譽證明和資產(chǎn)責任保證結合在一起的中介服務活動，它介于企業(yè)和銀行之間，擔保人對銀行做出承諾，對企業(yè)提供擔保，從而提高企業(yè)的資信等級，幫助企業(yè)獲取發(fā)展資金。但是，目前信用擔保機構在數(shù)量上的匾乏、運作方式上的不規(guī)范不僅無法滿足眾多中小企業(yè)的貸款需求，而且也阻礙其自身的進一步發(fā)展。
（四）信貸歧視
盡管許多中小企業(yè)逐漸呈現(xiàn)出經(jīng)營績效較好、產(chǎn)權結構較為完善、資本結構因依托于內源融資機制也較為完備的優(yōu)勢，它們卻很難與商業(yè)銀行建立普遍的金融聯(lián)系。商業(yè)銀行對中小企業(yè)的信貸歧視所產(chǎn)生的不利影響。這主要表現(xiàn)在以下幾方面：
一是所有制歧視。在我國為數(shù)眾多的中小企業(yè)中，國有中小企業(yè)僅占總數(shù)的
24%左右，民營中小企業(yè)成為其主流，因此，國有商業(yè)銀行與中小企業(yè)存在所有制“不兼容”問題，影響銀行授信。國有銀行不愿也沒有必要因為給民營中小企業(yè)發(fā)放貸款而承擔額外的風險。即便是民生銀行這樣的純粹的民營銀行，主要客戶也是大企業(yè)(包括民營大企業(yè))和大項目。二是客戶評價標準歧視。商業(yè)銀行現(xiàn)行的信用等級評定辦法是針對較大型企業(yè)制定的，中小企業(yè)與大企業(yè)使用的是同一種信用等級評定辦法，而大企業(yè)的各項信用指標是中小企業(yè)無法相比的，該評定辦法過于強調企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模，從而造成中小企業(yè)的信用等級相對較低。這種狀況客觀上對中小企業(yè)形成了信用標準歧視，影響中小企業(yè)的融資信心。
（五）企業(yè)自身
現(xiàn)實中，中小企業(yè)違約行為已給銀行造成巨大損失。隨著銀行信貸業(yè)務趨于謹慎，銀行從自身利益出發(fā)更加不愿意貸款給信用度低、風險度高的中小企業(yè)。據(jù)權威部門統(tǒng)計，在沒有獲得貸款的中小企業(yè)中有22.5%是由于自身信用不佳造成的，這就是常說的“道德風險”。
總結
要解決中小企業(yè)銀行融資難的問題，不僅需要企業(yè)自身的努力，而且需要政府以及金融機構三方面的協(xié)調合作。
對廣大中小企業(yè)而言，增強信用意識，規(guī)范財務制度，健全財務報表，加大信息披露力度，給銀行提供真實的財務信息，嚴格按照合同要求使用銀行貸款并按時歸還銀行貸款本息，杜絕逃費銀行貸款債務行為，提高自身素質。
金融機構加強貸款產(chǎn)品的設計以及信貸業(yè)務的創(chuàng)新,以滿足處于不同行業(yè)、不同發(fā)展階段中小企業(yè)融資的需要；在有效防范信貸風險的前提下，創(chuàng)新適應民營企業(yè)特點的擔保方式，如民營企業(yè)聯(lián)保、倉單質押等，既方便民營企業(yè)貸款，又減輕其擔保費用負擔；政府倡導建立由民間發(fā)起、民間參股的區(qū)域性股份制銀行。小銀行的建立有利于激活國有銀行的活力，提高國內銀行業(yè)的整體競爭力，完善銀行業(yè)整體架構，切實解決中小企業(yè)融資難的問題；通過建立完善信用擔保和再擔保機構來分散和降低信貸風險；探索建立貸款保險制度來適當轉移貸款風險，從而增強商業(yè)銀行的放貸積極性。
【參考文獻】
1.穆爭社.“淺析中小企業(yè)直接融資中存在的問題”，《中國民營科技與經(jīng)濟》，2003.3
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